銀行主動調整按揭審批兩大考量 [香港經濟日報] 2024-06-14

美國減息步伐一再延遲，本港銀行面對資金成本仍高企，銀行自動調節按揭審批安排，一方面避免在樓市前景不明朗下，面對資產質素轉差的風險，二是擴闊在按揭業務上利潤空間。

港跟隨美減息預期 亦再推遲

隨着通脹持續，美國進入減息周期的時間一再延遲，由外界最初預期今年初開始減息，去到現時預期最快9月才開始減息，全年減息幅度更由外界預期達到0.75厘至1.25厘，降低至現時預計只有1至2次減息，合計約0.25厘至0.5厘。

由於美國遲遲未減息，不但香港跟隨減息的預期亦推遲，市場資金成本仍高企，以一個月拆息（Hibor）為例，雖然4月底曾經一度回落至4厘以下，但近一個月回升及維持在4.5厘水平，高企不下。

利潤微薄 恐「做一單蝕一單」

相對來說，現時銀行批出的按揭息率實際按息亦只有4.125厘，反映銀行在按揭業務上利潤微薄，甚至是「做一單蝕一單」。

過去10年樓市長升長有，按揭被視為低風險業務，銀行願意以較低的息差利潤吸引，跟高質客戶建立長期合作關係，但近兩年樓市波動，樓價較高峰回落逾2成，市場上負資產個案攀升至數萬宗。面對樓市不明朗因素，銀行在按揭審批，特別在資產質素例如舊樓、村屋等流通量相對較低的物業，在估價及審批上更嚴格。

另一方面，針對資產或客戶質素較差的個案批出較高按揭，亦是銀行平衡風險及利潤的方法。